Dans ce guide, nous explorons étape par étape le célèbre crypto DEX PancakeSwap.
Elle occupe actuellement la 3ème place du classement des plus grandes plateformes d’échange de crypto-monnaies, compte tenu de sa marque forte et de la variété des produits proposés.
Voyons comment accéder à l’échange et comment faire du trading décentralisé, puis découvrons toutes les fonctionnalités supplémentaires plus complexes.
Tous les détails ci-dessous
L’histoire de l’échange décentralisé PancakeSwap
PancakeSwap est un DEX (échange décentralisé) qui permet l’échange de crypto sur plusieurs blockchains de manière sans confiancesans avoir recours à un intermédiaire fiduciaire.
Né à l’été 2020 en tant que fork d’Uniswap lors de l’engouement pour le « », il est rapidement devenu l’échange leader de l’écosystème BNB Chain.
L’infrastructure des faits a été développée sous la direction de Binance précisément dans le but d’offrir à ses clients une plateforme de trading sous contrat intelligent.
Au fil des années, PancakeSwap s’est ouvert à d’autres réseaux cryptographiques et aujourd’hui, il y a jusqu’à 9 chaînes de support y compris Ethereum, Aptos, Arbitrum et autres.
Au fil du temps, le DEX a évolué, ajoutant de nouvelles fonctionnalités à partir de l’interface simple d’achat et de vente de jetons numériques.
Quelques mois après son lancement, il a attiré de nombreux investisseurs et fournisseurs de liquidités en raison des excellentes incitations offertes sur le front « ».
Les utilisateurs ont essentiellement prêté leurs crypto-monnaies à la plateforme pour faciliter la liquidité des échanges et, en échange, ils ont reçu des récompenses.
Cette pratique fonctionne toujours bien aujourd’hui, mais elle a perdu le FOMO des premières années, lorsque pratiquement tout le monde opérait sur le DEX.
Au centre de PancakeSwap, nous trouvons le jeton utilitaire CAKE, avec des fonctions de gouvernance et de staking. La plupart des retours offerts par la plateforme sont payés en CAKE, et plusieurs pools de liquidité sont ancrés dans cette pièce.
Actuellement, CAKE a une capitalisation boursière de 430 millions de dollars même si dans le passé elle a atteint 7 milliards.
Source : https://pancakeswap.finance/
Comment trader des cryptos sur la plateforme ?
Après la présentation initiale, voyons maintenant comment utiliser le crypto DEX PancakeSwap pour échanger des pièces numériques.
Tout d’abord, la première chose que vous devez faire est d’entrer le page d’accueil de la plateforme et connectez votre portefeuille non dépositaire.
Nous trouvons une large gamme de portefeuilles décentralisés pris en charge, notamment Metamask, Trust Wallet, Coinbase Wallet, Binance Web3 Wallet, Opera et bien d’autres.
Source : https://pancakeswap.finance/
Une fois connecté, nous pouvons commencer à trader des crypto-monnaies en allant sur le « » et en sélectionnant l’une des paires disponibles sur le DEX.
Contrairement aux échanges centralisés qui fonctionnent via un carnet d’ordres, les plateformes décentralisées comme PancakeSwap utilisent un « » (AMM). Cela signifie que les différentes transactions ne sont pas gérées par un carnet d’ordres d’achat et de vente, mais sont régulées par une équation Y*X=K, où Y et X sont les prix des jetons du pool, et K est la constante de liquidité.
Si du côté technique la problématique peut paraître complexe pour les moins expérimentés, Du côté pratique, faire du trading décentralisé est vraiment simple.
En sélectionnant par exemple le réseau Ethereum et en choisissant le pool ETH-CAKE, on remarque à quel point l’interface de trading est très intuitive.
Indiquez simplement la quantité d’ETH que vous souhaitez vendre contre du CAKE (ou vice versa) et PancakeSwap vous indiquera la quantité de jetons que vous recevrez et les frais associés.
Cliquez sur « » (approbation préalable si nécessaire) et confirmez la transaction dans le portefeuille décentralisé connecté.
Attention : en fonction de la chaîne de référence vous devrez payer le montant dû frais de gaz (par exemple : sur Ethereum vous payez avec ETH ; sur BNB Chain avec BNB etc.)
Nous recommandons aux débutants de tester la plateforme avec de petits montants de capital avant de commencer à opérer avec de grosses sommes d’argent.
Il est également recommandé de prêter attention à la liquidité présente dans les pools plus petits et d’éviter de négocier avec un glissement élevé.
Source : https://pancakeswap.finance/swap
Fonctionnalités supplémentaires du crypto DEX
Comme déjà mentionné, le DEX PancakeSwap vous permet non seulement d’acheter et de vendre des crypto-monnaies, mais il offre également une large gamme de fonctionnalités supplémentaires. Avec la plateforme, nous pouvons, par exemple, obtenir des rendements sur nos actifs en jalonnant les différents pools de liquidité, identifiés sous la rubrique « pools ».
Sur CAKE par exemple, il y a actuellement une promo offrant jusqu’à 25,81% TAEG en guise de rendement, payé dans le même jeton de dépôt.
Source : https://pancakeswap.finance/cake-staking
Si vous souhaitez recevoir des retours en CAKE, vous pouvez également considérer la section « » où en ajoutant une paire de liquidité, vous aurez une incitation économique
Il en va de même pour la fonctionnalité « gestionnaire de positions » récemment introduite où les gestionnaires de LP s’appuient sur une gestion automatisée plus efficace.
Parmi les autres fonctionnalités intéressantes proposées par PancakeSwap, il existe un espace entièrement dédié aux crypto-jeux. À l’intérieur, on retrouve une loterie où les utilisateurs peuvent acheter des billets et espérer gagner les prix du tirage au sort. Ou encore une section de prédictions où l’on peut parier sur la tendance à court terme (haussière ou baissière) de certains jetons.
Très intéressante également la section « quête » où simplement en accomplissant des tâches vous gagnez des récompenses en crypto.
Source : https://pancakeswap.finance/lottery
Sans oublier la présence d’un pont pour les transferts cryptographiques inter-chaînes et d’une plateforme de trading de contrats à terme ou d’options perpétuelles.
A partir de fonctionnalités simples comme le « swap », PancakeSwap intègre ainsi également une multitude d’autres produits plus ou moins complexes à utiliser.
Cela fait du DEX une plate-forme décentralisée complète, où vous pouvez effectuer n’importe quelle activité cryptographique dans DeFi.
Source : https://pancakeswap.finance/
PancakeSwap : TVL et analyse en chaîne
PancakeSwap représente le troisième plus grand DEX du secteur crypto pour la « valeur totale verrouillée » (TVL), derrière seulement Curve et Uniswap.
Au total, selon les données de DefilLama, la plateforme contient des actifs d’une valeur de 1,59 milliard de dollars, soit l’équivalent de 9 % de la part totale de tous les DEX.
En 2021, elle avait presque atteint la valeur de 8 milliards de dollars, mais elle a ensuite vu une perte de terrain en raison de la croissance de ce secteur et des concurrents de plus en plus nombreux.
Quoi qu’il en soit, malgré la part de marché perdue au fil des années, elle conserve une bon niveau de revenusAu cours du dernier mois, elle a collecté des recettes de 6,5 millions de dollars, tandis qu’en mars, elle a atteint le record annuel de 15,5 millions de dollars.
Les volumes d’échanges sont également intéressants, avec environ 19 milliards de dollars échangés en juillet et plus de 43 milliards en mars.
Source : https://defillama.com/protocols/Dexes
Sur le front des données on-chain, on remarque plutôt comment les produits du DEX PancakeSwap sont utilisés par les utilisateurs de manière plus ou moins stable.
Depuis le début de l’année, la métrique « » qui identifie les utilisateurs actifs quotidiennement a montré un niveau qui oscille autour de 200 000 unités chaque semaine.
La plupart des utilisateurs actifs se tournent vers la fonction d’échange pour échanger des crypto-monnaies, mais les fonctions de prédiction, de liquidité et de fermes ont également leur trafic réseau.
Quant au « », qui identifie les utilisateurs actifs mensuels, les chiffres deviennent légèrement plus instables mais restent supérieurs à 2 millions d’unités.
Au mois de juillet, un total de 1,8 million d’utilisateurs actifs
Journal Du Token
Dans ce guide, nous explorons étape par étape le célèbre crypto DEX PancakeSwap.
Elle occupe actuellement la 3ème place du classement des plus grandes plateformes d’échange de crypto-monnaies, compte tenu de sa marque forte et de la variété des produits proposés.
Voyons comment accéder à l’échange et comment faire du trading décentralisé, puis découvrons toutes les fonctionnalités supplémentaires plus complexes.
Tous les détails ci-dessous
L’histoire de l’échange décentralisé PancakeSwap
PancakeSwap est un DEX (échange décentralisé) qui permet l’échange de crypto sur plusieurs blockchains de manière sans confiancesans avoir recours à un intermédiaire fiduciaire.
Né à l’été 2020 en tant que fork d’Uniswap lors de l’engouement pour le « », il est rapidement devenu l’échange leader de l’écosystème BNB Chain.
L’infrastructure des faits a été développée sous la direction de Binance précisément dans le but d’offrir à ses clients une plateforme de trading sous contrat intelligent.
Au fil des années, PancakeSwap s’est ouvert à d’autres réseaux cryptographiques et aujourd’hui, il y a jusqu’à 9 chaînes de support y compris Ethereum, Aptos, Arbitrum et autres.
Au fil du temps, le DEX a évolué, ajoutant de nouvelles fonctionnalités à partir de l’interface simple d’achat et de vente de jetons numériques.
Quelques mois après son lancement, il a attiré de nombreux investisseurs et fournisseurs de liquidités en raison des excellentes incitations offertes sur le front « ».
Les utilisateurs ont essentiellement prêté leurs crypto-monnaies à la plateforme pour faciliter la liquidité des échanges et, en échange, ils ont reçu des récompenses.
Cette pratique fonctionne toujours bien aujourd’hui, mais elle a perdu le FOMO des premières années, lorsque pratiquement tout le monde opérait sur le DEX.
Au centre de PancakeSwap, nous trouvons le jeton utilitaire CAKE, avec des fonctions de gouvernance et de staking. La plupart des retours offerts par la plateforme sont payés en CAKE, et plusieurs pools de liquidité sont ancrés dans cette pièce.
Actuellement, CAKE a une capitalisation boursière de 430 millions de dollars même si dans le passé elle a atteint 7 milliards.
Source : https://pancakeswap.finance/
Comment trader des cryptos sur la plateforme ?
Après la présentation initiale, voyons maintenant comment utiliser le crypto DEX PancakeSwap pour échanger des pièces numériques.
Tout d’abord, la première chose que vous devez faire est d’entrer le page d’accueil de la plateforme et connectez votre portefeuille non dépositaire.
Nous trouvons une large gamme de portefeuilles décentralisés pris en charge, notamment Metamask, Trust Wallet, Coinbase Wallet, Binance Web3 Wallet, Opera et bien d’autres.
Source : https://pancakeswap.finance/
Une fois connecté, nous pouvons commencer à trader des crypto-monnaies en allant sur le « » et en sélectionnant l’une des paires disponibles sur le DEX.
Contrairement aux échanges centralisés qui fonctionnent via un carnet d’ordres, les plateformes décentralisées comme PancakeSwap utilisent un « » (AMM).
Cela signifie que les différentes transactions ne sont pas gérées par un carnet d’ordres d’achat et de vente, mais sont régulées par une équation Y*X=K, où Y et X sont les prix des jetons du pool, et K est la constante de liquidité.
Si du côté technique la problématique peut paraître complexe pour les moins expérimentés, Du côté pratique, faire du trading décentralisé est vraiment simple.
En sélectionnant par exemple le réseau Ethereum et en choisissant le pool ETH-CAKE, on remarque à quel point l’interface de trading est très intuitive.
Indiquez simplement la quantité d’ETH que vous souhaitez vendre contre du CAKE (ou vice versa) et PancakeSwap vous indiquera la quantité de jetons que vous recevrez et les frais associés.
Cliquez sur « » (approbation préalable si nécessaire) et confirmez la transaction dans le portefeuille décentralisé connecté.
Attention : en fonction de la chaîne de référence vous devrez payer le montant dû frais de gaz (par exemple : sur Ethereum vous payez avec ETH ; sur BNB Chain avec BNB etc.)
Nous recommandons aux débutants de tester la plateforme avec de petits montants de capital avant de commencer à opérer avec de grosses sommes d’argent.
Il est également recommandé de prêter attention à la liquidité présente dans les pools plus petits et d’éviter de négocier avec un glissement élevé.
Source : https://pancakeswap.finance/swap
Fonctionnalités supplémentaires du crypto DEX
Comme déjà mentionné, le DEX PancakeSwap vous permet non seulement d’acheter et de vendre des crypto-monnaies, mais il offre également une large gamme de fonctionnalités supplémentaires.
Avec la plateforme, nous pouvons, par exemple, obtenir des rendements sur nos actifs en jalonnant les différents pools de liquidité, identifiés sous la rubrique « pools ».
Sur CAKE par exemple, il y a actuellement une promo offrant jusqu’à 25,81% TAEG en guise de rendement, payé dans le même jeton de dépôt.
Source : https://pancakeswap.finance/cake-staking
Si vous souhaitez recevoir des retours en CAKE, vous pouvez également considérer la section « » où en ajoutant une paire de liquidité, vous aurez une incitation économique
Il en va de même pour la fonctionnalité « gestionnaire de positions » récemment introduite où les gestionnaires de LP s’appuient sur une gestion automatisée plus efficace.
Parmi les autres fonctionnalités intéressantes proposées par PancakeSwap, il existe un espace entièrement dédié aux crypto-jeux. À l’intérieur, on retrouve une loterie où les utilisateurs peuvent acheter des billets et espérer gagner les prix du tirage au sort. Ou encore une section de prédictions où l’on peut parier sur la tendance à court terme (haussière ou baissière) de certains jetons.
Très intéressante également la section « quête » où simplement en accomplissant des tâches vous gagnez des récompenses en crypto.
Source : https://pancakeswap.finance/lottery
Sans oublier la présence d’un pont pour les transferts cryptographiques inter-chaînes et d’une plateforme de trading de contrats à terme ou d’options perpétuelles.
A partir de fonctionnalités simples comme le « swap », PancakeSwap intègre ainsi également une multitude d’autres produits plus ou moins complexes à utiliser.
Cela fait du DEX une plate-forme décentralisée complète, où vous pouvez effectuer n’importe quelle activité cryptographique dans DeFi.
Source : https://pancakeswap.finance/
PancakeSwap : TVL et analyse en chaîne
PancakeSwap représente le troisième plus grand DEX du secteur crypto pour la « valeur totale verrouillée » (TVL), derrière seulement Curve et Uniswap.
Au total, selon les données de DefilLama, la plateforme contient des actifs d’une valeur de 1,59 milliard de dollars, soit l’équivalent de 9 % de la part totale de tous les DEX.
En 2021, elle avait presque atteint la valeur de 8 milliards de dollars, mais elle a ensuite vu une perte de terrain en raison de la croissance de ce secteur et des concurrents de plus en plus nombreux.
Quoi qu’il en soit, malgré la part de marché perdue au fil des années, elle conserve une bon niveau de revenusAu cours du dernier mois, elle a collecté des recettes de 6,5 millions de dollars, tandis qu’en mars, elle a atteint le record annuel de 15,5 millions de dollars.
Les volumes d’échanges sont également intéressants, avec environ 19 milliards de dollars échangés en juillet et plus de 43 milliards en mars.
Source : https://defillama.com/protocols/Dexes
Sur le front des données on-chain, on remarque plutôt comment les produits du DEX PancakeSwap sont utilisés par les utilisateurs de manière plus ou moins stable.
Depuis le début de l’année, la métrique « » qui identifie les utilisateurs actifs quotidiennement a montré un niveau qui oscille autour de 200 000 unités chaque semaine.
La plupart des utilisateurs actifs se tournent vers la fonction d’échange pour échanger des crypto-monnaies, mais les fonctions de prédiction, de liquidité et de fermes ont également leur trafic réseau.
Quant au « », qui identifie les utilisateurs actifs mensuels, les chiffres deviennent légèrement plus instables mais restent supérieurs à 2 millions d’unités.
Au mois de juillet, un total de 1,8 million d’utilisateurs actifs
Source : https://dune.com/pancakeswap/pancakeswap-product-users