Moins de deux mois après avoir été piraté, la plate-forme finance (DEFI) décentralisée Kinto a annoncé sa décision de fermer «pour protéger les utilisateurs et la communauté».
Le plan de récupération post-hack de Kinto, surnommé «Phoenix», comprenait la collecte de 750 000 $ en crypto à partir du protocole de crédit privé Wildcat Finance, prometteur les déposants 50% APR.
Le prêt de pont s’est cependant avéré insuffisant. Kinto a expliqué que «les 577 ETH qui ont été drainés et de nouvelles conditions de dette + du marché ont tué une collecte de fonds supplémentaire».
Les prêteurs déposés sur le marché de Phoenix prendront une coupe de cheveux de 24%, le premier défaut pour les créanciers sauvages qui ont facilité 368 millions de dollars de prêts Depuis son lancement public en février.
Kinto’s Token, K, a été victime d’une vulnérabilité «à l’échelle de l’industrie» surnommée CPIMP le 10 juillet, dans laquelle un attaquant a amélioré la mise en œuvre du contrat de jeton pour se permettre de gâcher les jetons.
La vente ultérieure de jetons fraîchement frappés a écrasé le prix de K et a rapporté l’attaquant 577 Ether (ETH), d’une valeur de 2,5 millions de dollars aujourd’hui par données CoinmarketCap.
La liquidité d’échange de la fondation sera utilisée pour rembourser les prêteurs de Phoenix, qui seront «récupérer ~ 76% du capital. «
De plus, le fondateur de Kinto, Ramon Recuero, offre à des victimes de piratage jusqu’à 1 100 $ de ses propres fonds personnels.
Dommages collatéraux
Wildcat, qui a annoncé sa dernière augmentation de 3,5 millions de dollars vendredi, est une tentative d’accorder un crédit non sécurisé à un secteur qui peut ressembler beaucoup au Wild-West de la finance mondiale.
Il vise à remplacer «l’opaque Daisychain de FTX, 3AC et al», qui a implosé de façon spectaculaire en 2022, plongeant les actifs cryptographiques en un marché des Bear punissants.
Dans une industrie en proie à des hacks et des escroqueries, et lorsque les adresses anonymes remplacent les intermédiaires réglementés, les emprunts Defi sont généralement sur-collatéralisés, pour des raisons évidentes.
Des tentatives précédentes de prêt sous-collatéralisé ont été essayées, mais avec peu de succès jusqu’à présent. Dans un exemple bien connu, les fournisseurs de liquidités pour Goldfinch Finance ont dû faire face à un défaut de 5 millions de dollars pour les prêteurs Lorsqu’une société de financement de moto kenyane n’a pas remboursé son prêt en octobre 2023.
Wildcat tient à souligner que son travail ne consiste pas à examiner les emprunteurs, mais à vérifier de manière transparente les identités et les accords d’accueil.
La co-fondatrice Laurence Day a résumé l’implication de Wildcat sur X car «une entité ajoutée à l’archcolleur signifie simplement qu’ils sont l’entité qu’ils disent qu’ils sont».
En effet, l’annonce initiale par Wildcat de la ligne de crédit Phoenix a porté un avertissement élevé, exhortant les déposants potentiels à «effectuer [their] posséder une diligence raisonnable. »
Selon les données sur la chaîne de l’Etherscan Block Explorer, il n’y a que 13 adresses de créanciers détenant le jeton de dépôt du marché Kinto Phoenix.
Parmi ceux-ci, le plus grand titulaire détient plus de 60% de l’approvisionnement et le second, environ 25%.
