L’agrégateur d’échange décentralisé (DEX) 1inch a introduit Aqua, un nouveau protocole de liquidité conçu pour permettre aux applications DeFi de partager la même base de capital sur plusieurs stratégies sans compromettre la garde des utilisateurs.
Les développeurs peuvent désormais accéder au kit de développement logiciel (SDK) Aqua, aux bibliothèques et à la documentation sur GitHub, avec un frontal complet qui devrait arriver début 2026, selon un communiqué de presse partagé avec CoinDesk.
Aqua introduit ce que 1inch appelle une « couche de liquidité partagée », permettant au capital d’un seul portefeuille de soutenir plusieurs stratégies de trading à la fois. En règle générale, les utilisateurs doivent choisir une stratégie, en bloquant leurs fonds dans un contrat intelligent spécifique.
Avec Aqua, ces mêmes actifs restent dans le portefeuille de l’utilisateur et les stratégies n’y exploitent que lorsque les transactions sont exécutées.
« Aqua résout la fragmentation des liquidités pour les teneurs de marché en multipliant le capital effectif. Désormais, la seule limite à l’efficacité de votre capital est votre stratégie », a déclaré Anton Bukov, cofondateur de 1inch. « Il est temps d’aider les fournisseurs de liquidités à libérer leur potentiel. »
En termes pratiques, un fournisseur de liquidité pourrait autoriser ses jetons pour plusieurs stratégies, telles que les teneurs de marché automatisés (AMM), les pools de swap stables ou la logique personnalisée, le tout en même temps. Chaque stratégie fonctionne avec ses propres règles et limites d’accès, suivies par le système comptable d’Aqua.
L’aperçu du développeur ouvre la porte à des expérimentations précoces. Les constructeurs peuvent créer leurs propres stratégies ou utiliser le protocole partenaire de 1inch, SwapVM, pour se connecter à des stratégies prédéfinies.
Ce modèle pourrait améliorer à la fois l’efficacité du capital – la quantité de liquidité qu’un portefeuille peut fournir, et l’efficacité des services publics, le nombre de rôles DeFi que le même capital peut jouer à la fois. Étant donné que les fonds ne sont pas bloqués dans un pool, les utilisateurs peuvent simultanément fournir des liquidités, voter en matière de gouvernance ou déposer des garanties sur les plateformes de prêt.
